Ciele a procesy investičných aktivít komerčných bánk. Obsah predmetu: Investičné aktivity bánk v oblasti bankových investícií a rozvoja organizácií

Nástroje
27.01.2021

V tomto článku sa môžeme pozrieť, aká je činnosť investičného bankovníctva, hlavné ciele a tiež formy investovania.

Investičná činnosť bánk je založená na spôsobe znižovania zisku, zvyšovania dostatočnej úrovne likvidity, ako aj na diverzifikácii aktív. Vyhral maє na uvazi tsіlespryamovanu práce na založení a zvýšenie kapitálu.

Banky tým výrazne podporujú rozvoj súčasných projektov a inovatívnych technológií na celom svete. K tejto veľmi vysokej úlohe bánk v rozvoji investičnej aktivity. Bankové investície prinášajú výhody všetkým účastníkom, bankám vo forme dodatočných príjmov a podnikom vo forme rastu.

pozri investíciu

Bankové investície - náklady na investovanie peňazí do piesne, spravidla trivalium, termín v rôznych nástrojoch:

  • Suverénne ceny papiera.
  • Štatutárne fondové organizácie.
  • Ceny cenných papierov korporátnych emitentov.
  • Pokročilý vývoj.
  • Drahý kov (div.).
  • Predmety intelektuálnej činnosti.
  • Iné investičné predmety, ktoré prinášajú príjem.

Na najvyššej úrovni sa bankové investície nachádzajú v uložených zdrojoch, v bohatých aj dobre zarobených, v cene papiera.

Krim investovanie do rozvoja inych biznisov, financovanie inovacii, vytvaranie portfolia hodnotnych papierov, banky investujuce peniaze do rozvoja energetiky, vratane zavadzania pilnikov, vyvoja vyspelych technologii a novych produktov.

dosah

Bolesť hlavy v procese riadenia investičnej činnosti bánk a maximalizácie príjmu, ktorá zahŕňa:

  • maloobchodná cena medzi predajom a kúpou;
  • dividendy alebo iné platby;
  • sumi provízie za investičné služby.

džerela

Zvýšenie alebo zníženie investičnej aktivity bánk vkladať v dôsledku prítomnosti potrebných finančných zdrojov.

Jerelami іninvestitsіy môže byť:

  • prebytok;
  • prijaté;
  • pozície;
  • iné halierové zdroje, napríklad prevzaté z rozpočtu.

formy investovania

Hlavné formy investovania sú skutočné a finančné:

  • Prvýkrát je potrebné kúpiť veľa voľných aktív.
  • Iným spôsobom sa uskutočňuje investovanie finančných prostriedkov do akcií, štatutárneho kapitálu podnikov.

Bez ohľadu na to, že štatistika investičnej aktivity bánk neznie pre široké publikum, zrejme sú finančné investície väčšinou є založené na operáciách na predaj cenných papierov. Na vytvorenie efektívneho portfólia je potrebné alokovať zdroje, pripraviť prácu na hľadanie optimálnych investičných objektov, vypracovať stratégiu a program rozvoja.

Ciele a šéfovia bánk v oblasti investovania

Činnosť investičného bankovníctva je zameraná na nízky cieľ:

  • Diverzifikácia portfólia. Vyrovnávanie úverového rizika.
  • Zabezpečenie stability finančného tábora za peniaze otrimanna nový dzherel príjem z cenných papierov.
  • Podpora likvidity bánk. Tsіnі paperi je možné nielen vizuálne predať, ale aj poslať na základňu, aby získali skutočné centové mince.
  • Zvýšenie kvality aktív za zálohu rahunok vo vysoko kvalitných papieroch.
  • Bezpečná ochrana pred vonkajšími faktormi, Vrátane nepriaznivých zmien geopolitickej situácie, zmien legislatívy.

Politika investičného bankovníctva

V rámci investičnej politiky banky je potrebné vybudovať komplex pre rozvoj a rozvoj čo najefektívnejšej stratégie riadenia investícií.

Plánovanie investičných aktivít bankami je určené na zníženie budúcich výsledkov:

  • vyvážené investovanie prostriedkov do priamych a portfóliových investícií;
  • dotrimannya priynyatnogo rіvnya rizikіv;
  • pіdtrimki pokaznіkіv likvіdnostі;
  • podpora prebytku.

DÔLEŽITÉ! Pri práci na investičnej politike by sme mali vypracovať množstvo dokumentov, ktoré sú optimálne pre kapitálové investície a vytvorenie vyváženého portfólia z hľadiska spätného odkúpenia.

Plánovanie aktivít v oblasti investícií bude založené na analýze možné spôsoby rozpodіlu financií a označenie najprijateľnejších možností, ktoré vám umožnia získať najväčší zisk. Pre dobré investičné plánovanie je potrebné komplexné posúdenie investičnej aktivity banky a dostupnosť spoľahlivých informácií.

V procese vytvárania strategických a taktických rozhodnutí je potrebné chrániť:

  • nový balík akcií a iné cenné papiere;
  • rozrahunki pributkovostі vіd іdіvstitsіy;
  • objektívne údaje zo spoľahlivých zdrojov;
  • analýza zobrazených zdrojov a výsledkov vreciek z hľadiska investičných objektov;
  • po naliatí do finančného tábora banky tichý chi іnshih іnshіh іinvestitsіynykh proektiv;
  • trendy hospodárskeho rozvoja;
  • rozšírenie plánu finančnej činnosti banky.

Hlavnými kritériami pre plánovanie investícií sú príjem a riziko, ako aj diverzifikácia aktív a regulácia likvidity. Vydajte metódy Rіznі kontrolované portfóliom Іnvestitskyi, jedným z prickov є a Pіdhіd úrovní k vykúpeniu Centrálneho Poppera. Tento spôsob dáva možnosť reinvestície mincí (div.), Otrimanih formou investície do ceny papiera alebo ich predaja.

Investičné služby bánk

Banky realizujú nielen svoju vlastnú investičnú politiku, ale vystupujú aj ako sprostredkovatelia: agenti alebo komisári. Smrad pomáha klientom získať dodatočný príjem, s ktorým si neprídu.

Medzi hlavné služby investičného bankovníctva patria:

  • Služby obchodníkov a maklérov.
  • Emisianska mediácia.
  • Operácie so správou dôvery.
  • Investičné úverové služby.

Zákazníkov víta pohľad na poradenstvo, hľadanie finančnej podpory, hodnotenie projektov, výber vhodných nástrojov. Cena za pôžičku služby je stanovená v závislosti od typu politiky konkrétnej banky.

investori dúfajú nahlásiť pokyn s objasňujúcimi fotografiami vykonajte školenie pre nezávislú správu aktív. Pre podrobné pochopenie si pozrite video v tomto článku.

Ako už bolo známe, štatistiky o investičnej aktivite bánk sa nezverejňujú, preto na poznanie aktivity banky je možné získať údaje ratingových agentúr a špecializovaných spoločností, ktoré poskytujú verejné finančné informácie.

Bankový systém je jednou z najdôležitejších a neviditeľných štruktúr trhovej ekonomiky. Bohatý na tom, prečo samotný bankový sektor určuje úroveň ekonomického rozvoja a prispieva k tempu ekonomického rastu prostredníctvom investícií do rôznych odvetví hospodárstva. Právne predpisy Chinno poskytujú komerčným bankám ekonomickú slobodu pri nakladaní so svojimi finančnými prostriedkami a príjmami, takže banky, v súlade s inými typmi bankovej činnosti, zdiyasnyuyut investitsii do predmetov výroby a iných druhov obchodných ziskov s metódou odberu.

Investičná činnosť - investičná investícia, alebo investícia a zhromažďovanie praktických činností na realizáciu investícií. V rámci bankových investícií je veľmi dôležité zvýšiť investovanie peňazí do súkromných a štátnych dlhopisov na jednoznačne významné obdobie.

Pri charakterizovaní investičnej činnosti komerčných bánk môžete vidieť nasledujúce investičné a úverové riziká: 1) úver sa prevedie do banky na krátku dobu jednej hodiny a vráti sa späť do stanoveného termínu so zaplatením bunky ; іninvestitsії transfer vikoristannya koshtіv protyag prosperujúca hodina; 2) v prípade pripísania zo strany iniciátora, prosím, vystupujte ako sponzor, v prípade investičných operácií - iniciatíva klamať banku, ktorá by mala byť aktívna na trhu cenných papierov; 3) v úverových nástrojoch banka - jeden z hlavných a nie bohatých veriteľov, v prípade uloženia peňazí v papierových peniazoch banka - jeden z bohatých iných investorov; 4) prevod je úzky kontakt medzi žiadateľom a veriteľom, investícia je osobitnou výhodou.

Dіyalnіst bankіv yak іnstitutsіynih іnvestorіv peredbachaє Miesto konania operatsіy z kupіvlі že predaj tsіnnih paperіv, zaluchennya kreditіv pid základňa pridbanih tsіnnih paperіv, operatsії z іnvestorom práv realіzatsії bankových zasvіdchenih pridbanimi tsіnnimi Paper účasť v upravlіnnі aktsіonernim tovaristvom-emіtentom, účasť na protsedurі bankrutstva v yakostі veriteľa alebo akcionár, otrimannya nalezhnoy časť pruhu v čase likvidácie partnerstva.

Predmetom investičnej činnosti komerčnej banky sú jednoduché a privilegované akcie, dlhopisy, štátne dlhopisy, vkladové certifikáty, zmenky a iné.

Ladom od tsіley, SSMSC pereslіduє Bank na zdіysnennі іnvestitsіynih operatsіy, іnvestitsії mozhna rozbitie na DVI skupín: pryamі іnvestitsії - Tse vkladennya z metoyu bezposerednogo upravlіnnya ob'єktom іnvestitsіy v yakostі yakogo mozhut vistupati pіdpriєmstva, rіznі Fondi aj korporatsії, neruhomіst ona iných partií Maini; portfóliové investície sú tvorené vo forme portfólia cenných papierov rôznych emitentov, ktoré sú spojené do jedného celku. Portfóliové investície meta - odpočítanie výnosov zo zvýšenia kurzovej hodnoty papierov, ktoré sú v portfóliách a zisky vo forme dividend a výnosov.

Hlavnými faktormi, ktoré ovplyvňujú komerčnú banku pred začatím investičných operácií, sú zisk (investícia a iné pre význam pre banku banky po dodatočných operáciách) a likvidita.

Ziskovosť investičnej činnosti komerčnej banky je daná stabilitou ekonomiky štátu a systému tvorby práva, ktorá sa rovná rozvoju úverového a finančného systému, vývoju trhu s cennými papiermi a prítomnosti finančného cenového trhu.

Investičná činnosť bánk je spoplatňovaná za peniaze zo štátnych zdrojov, ako aj za peniaze a peniaze.

Hlavné princípy efektívnej investičnej činnosti bánk možno vidieť: prítomnosť odborného personálu (keďže investičná činnosť bánk je bohatá na to, prečo spočívať v efektívnosti investičných rozhodnutí); diverzifikácia vkladov (investície rozčlenené podľa druhov cenných papierov, galejí ekonomiky, regiónov, doby splatenia atď.); likvidita investičných vkladov (vklady majú byť kvalitné, aby sa dali rýchlo previesť na nástroje, podobne ako v dôsledku meniacej sa konjunktúry sa trh stáva ziskovejším a zároveň si banka môže okamžite vziať späť vklady).

Keď je zdіysnennі іinvestitsіy banka povinná poznať optimálny variant mіzh pragnennyam na otrimannya zisky a zabezpečenie likvidity komerčnej banky. Keď komerčná banka investuje peniaze za cenu papiera, vzniká investičné riziko, ktoré znamená konflikt medzi ponukou a likviditou papiera a je kombináciou úverového, trhového a úrokového rizika.

Najdôležitejší moment pri výbere nástroja pre investičné aktivity a určenie ich ziskovosti. Dva faktory a samotná inflácia sú zdaňované ukazovateľmi ziskovosti dlhopisov a akcií. Pre otrimannya skutočný príjem za cenný papier je potrebné, schob її povna hodnіst bula viac rovná súčasnej inflácii. Krym, skutočný zisk cenného papiera má byť vyplatený po splatení nimi prineseného príjmu, sumy zaplatených daní. V záujme dosiahnutia optimálnej bezpečnosti a cash flow preto banky tvoria investičné portfólio a udržiavajú stálu kontrolu nad jeho efektívnosťou. Investičné portfólio - súbor cenných papierov slúžiacich na získanie príjmu a zabezpečenie likvidity vkladu. Správa portfólia prispieva k rovnováhe medzi likviditou a peňažným tokom. Suma ležať s bankou cenných papierov je implicitne viazaná na myseľ banky aktívne spravovať investičné papiere a ležať v banke.

Na riadenie investičného portfólia bánk existujú dva typy stratégií: aktívne a pasívne. Aktívne stratégie sú založené na predvídateľnej situácii v rôznych sektoroch finančného trhu a aktívnom výbere bankových faksimilií na prognózovanie portfólia cenných papierov. Pasívne stratégie sú založené na indexe, takže ceny papierov pre portfólio sa vyberajú v závislosti od skutočnosti, že výnos z investície sa má zhodovať s indexom a matkou rovnomerného rozdelenia investícií medzi emisie rôznych podmienok. S týmto dlhým riadkom papiera bude banka zabezpečená najvyšším príjmom a krátkymi riadkami - likviditou. Skutočnou portfóliovou stratégiou je spojenie prvkov aktívneho a pasívneho riadenia.

Je potrebné poznamenať, že výrazné zvýšenie frekvencie investičných operácií bánk v cene papiera je najdôležitejším dôvodom tak pozoruhodne vysokého výnosu z nich, menšieho rizika a vysokého lamelárneho poškodenia úverových operácií.

Týmto spôsobom je možné pestovať fúzy, ktoré komerčné banky, zdiisnyuyuchi іinvestitsіynu іyalnіst, priyat іnstrimtsі еkonomіchnoї ї stabіlnostі, voskonalennya konіvskoіїa, si͡ivitsіvskoії yaіskoivit

Literatúra: Hodnotenie efektívnosti investičných projektov / Vilensky P.L., Livshits V.K., Orlova O.R., Smolyan S.L. vyd. Vilenský P.L. - M., 2007. Galanov V.A. Trh cenných papierov: Pdruchnik. - M .: INFRA-M. - 2007 Askinadzi V.M. Trh tlačených papierov / Moskovsky medzinárodný inštitút ekonometria, informatika, financie a právo. - M., 2003. Heydarov M.M. Financovanie a pripisovanie investícií. - A., 2003. Poputarovsky O. Investičný fond: štruktúra, pozri a poradie vytvorenia // Trh tlačených papierov v Kazachstane. - 2009. - č. 3. - S.44-50.

Zagalnovіdomo, scho jedným zo skladových hospodárstiev krajiny sú komerčné banky. Ten smrad do toho možno bude môcť investovať na dodatočné investičné aktivity. Vzaimovidnosini s bankami vіdbuvayutsya v rôznych formách, ako v jednoduchom povsyakdenne, ak je obvyklé, ktorým sa ustanovujú linky vkladu dohody. A predsa je pravda, najmä klienti, ak chce smrad v rámci rozvoja svojho biznisu prekročiť hranicu kordónu, rozbehnúť nové pole výroby, ale hlavne nesmrdiť na nete. V takýchto situáciách, aby plány nezostali len na papieri, môžu získať finančného sprostredkovateľa v úlohe akéhosi rečníka.

investičná banka

Vedúci rozmov o bankách a jogových investíciách, je potrebné byť menovaný v prvej línii, čo investičná banka, Tse už bolo vidieť viac, a tiež je potrebné opísať jogínske vіdminnі znamenia. Najdôležitejším znakom investičnej banky je odteraz to, že všetka jej činnosť smeruje k rozširovaniu podnikania zákazníkov a zvyšovaniu jeho kvality. Investičná banka tiež pôsobí vo forme iných; špeciálne programy, Smeruje k získaniu nových fondov a trhov na financovanie. Od vkladu môžete urobiť visnovok, až po vedúcich manažérov investičnej banky, pomáhať pri podnikaní klientov, poskytovať poradenstvo a financie.

Aby sme zistili, prečo banka sama potrebuje dať klas za klas, čo máme chápať podľa znenia investičná aktivita alebo investícia. V najširšom zmysle, vklad ekvivalentu haliera v rôznych, napr. hodvábny štát ale promiskuita. Ekonomika v podobe modelov investičných aktivít. Prvým modelom úspešného rozvoja investičných aktivít je nemožnosť založenia investičných aktivít a aktivít veľkej komerčnej banky. Úspory sa utvrdili v tom, že samotné rozdelenie prostriedkov na prijímanie a ukladanie vkladov a operácie s cennými papiermi môže viesť k vysokým výkonom. Táto metóda bola ako prvá zablokovaná v USA v 30. rokoch 20. storočia. Model väčšieho domu sa tiež nazýva anglosaský model správy vkladov. A hodinu po tom, čo sa ukázalo, že tento model nemá na konte len množstvo úspechov, ako napríklad získavanie skvelých klientov pre transformáciu bánk na investičnú spoločnosť, sa v tej hodine objavil termín. Ukázalo sa tiež, že daný model prakticky nie je vhodný na prežitie finančnej krízy, banky akoby zjednotené jedna za druhou „vibrovali“, utápali sa, k tomu boli aktívne jeden za druhým. Aby sa americké banky udržali nad vodou, museli požiadať o pomoc Centrálnu banku Ruskej federácie, Centrálnu banku Ruskej federácie, po stlačení malého množstva dlhodobých úverov, čím sa znížila struma pre súčasné úspešné banky. v Spojených štátoch. Dopredný model je typický pre banky v Európe, neponesie názov kontinentálny a prakticky prevyšuje front. Podstata tohto modelu je založená na vykonávaní investičných aktivít univerzálnymi bankami, ako predávať klientom, vyberať a prijímať vklady.

Investičná činnosť v ruských bankách

Ani jeden model nie je vhodný pre Rusko. Úspešná investičná aktivita pre ruské banky v teréne v syntéze dvoch forwardových modelov. Tse vydbuvaєtsya za rahunok toho, čo je v Rusku ešte rozhorčenejšie, čo sa neustále raduje zo svojho rastu. Týmto spôsobom v Rusku existujú univerzálne banky a maklérske spoločnosti, ktoré sa zaoberajú iba investíciami. І TІY II SELLІ I MAYUTI LI CHIENZIA, DO SYSTEENNYY DIYYALNOSTІ, TO CLIєNTIV є Wide Vibil pre Svestriks pre INvestitsky і, Zvitch, Skin Bank Abo Broeks Kompanіya Proponuі V Himamel U Companіі іdtiau Companishi Bez ohľadu na pozitívny vývoj tejto činnosti v ruskej legislatíve nie je jasné, čo je investičná činnosť a čo je investičná banka.

Pri súčasnej suspіlstvі razryznyayut kіlka typy investícií. Prvý a najväčší najširší typ, є priame investície. Tse, to je názov nákupu pracovných aktív bankou najbežnejším spôsobom. Ďalším typom sú portfóliové investície. Ak má banka právo investovať sto akcií v objeme veľkého počtu akcií alebo investovať v zákonom stanovenej voľbe, väčšina bánk môže dať injekciu tohto typu investície za podiel kontrolného balíka. Tretí typ investície je výhodnejší pre malé podniky, črepy sa využívajú ako bankové dotácie alebo úvery na rozvoj odvetvia. Všetky aktivity smerujú na maximum, a to ako na krátkych, tak aj na dlhých plánoch. Maximálny efekt tohto druhu činnosti sa dosahuje pomocou kompetentného plánovania investičnej politiky a pri realizácii týchto činností sa banke venujú špeciálne služby. Vykhodyachi iz vyschevikladennogo, môžete pestovať vysnovok, scho krim tri hlavné modely svetového investičného trhu, tsya sféra ekonomiky je už rôznorodá a naďalej sa rozvíja, čo vedie k všetkým veľkým románom. Napríklad wikidnia boli inovácie v polovici minulého storočia a zároveň obsadili medzeru vo svojom podnikaní a pevne sa usadili.

Buďte informovaní o všetkých dôležitých novinkách United Traders – prihláste sa na odber našich

V bankovej činnosti, aby sme pochopili investíciu, je často potrebné priniesť vklady na bankové účty na predtermínované obdobie. Napríklad vklady krіm za cenu papiera, často pred investičnou činnosťou, poskytujú pôžičky malým podnikom, požičiavajú hlavným fondom podnikania, financujú krátkodobé, in-line potreby podnikania.

Lídri finančného sektora sú však v rešpektovaní takejto funkcie korektnejšie. Bankové investície sú investovanie do dlhodobých vkladov bankových zdrojov v cene papiera, ktorých metódou je eliminácia priamych a nepriamych príjmov. Priamy príjem, pretože príjem je prevzatý z banky z vіdsotkіv, dividend alebo zisku z ďalšieho predaja v dôsledku investovania mincí do ceny papiera. Nepriamy príjem sa tvorí na základe rozšírenia vkladu banky prostredníctvom kontroly bankových papierov klientom.

Pred investíciou sa bankové vklady investujú aj do dlhopisov a akcií, ako aj do iných hodnôt papiera. Bez ohľadu na to, že bankové investície tvoria dlhodobé investície, je potrebné investičné nástroje doplniť:

Tieto nástroje pre kapitálový trh, ktorých splatenie je cez rieku nižšie, a vyznačujú sa vo všeobecnosti vyššou likviditou;

Vysoká likvidita a nízke riziko charakterizujú nástroje penny market s pojmom obigu to rock.

Investovanie alebo investovanie, ako aj všetky praktické činnosti súvisiace s realizáciou investícií, sa nazývajú investičná činnosť. Subjektom investičnej činnosti sú právnické a fyzické osoby, banky vrátane týchto investorov. Predmetmi investícií sú zase modernizácia a vytváranie obratov a hlavných aktív, bankové vklady, cenné papiere, vedecké a technické produkty, ako aj iné predmety moci.

Komerčné banky vykonávajú svoju investičnú činnosť za peniaze nízkonákladových alebo získaných prostriedkov alebo energetických zdrojov.

Hlavné smernice bankovej účasti na investíciách:

Vklad mincí ako na ruku klienta, tak na bankový účet, v súkromnom sektore, podiel, cena papiera;

Hromadenie finančných prostriedkov bankami na investičné účely;

Nadannya pozíciu investičného charakteru.

Všetky tieto priame kontakty môžu byť navzájom užšie prepojené. Banky si vytvárajú zdroje na dodatočnú mobilizáciu svojho kapitálu, na ochranu klientov a iných voľných prostriedkov hlavným spôsobom cash flow a veľkých výhier.

Bankovú investičnú činnosť považujú analytici za druh podnikania s dvoma typmi služieb:

Aplikácia prípravy prostredníctvom distribúcie alebo vydávania cenných papierov na primárnom trhu;

Znásobenie nákladov na nákup predávajúcich a kupujúcich súčasne s významnými cenovými papiermi na sekundárnom trhu pri zachovaní funkcie maklérov a predajcov.

V čase, keď sa berú do úvahy investície, ako keby to boli priamo alokované bankové zdroje, tak sa pod takýmito investíciami budú rozumieť všetky aktívne operácie komerčnej banky. Ak sa investície považujú za operácie na umiestnenie financií v prvom termíne na výber ziskov, potom pri takýchto investíciách je možné vyhnúť sa skladovaniu komerčnej banky.

Investície komerčných bánk do budovania vlastného ekonomického tábora. Z mikroekonomického hľadiska sa investičná činnosť bánk považuje za takú činnosť, v procese zdіysnennya, ktorá banka vystupuje ako investor, ktorý investuje svoje zdroje v singovom termíne, výnosoch alebo vytváraní reálnych aktív, takže priamy príjem Ďalším aspektom môžu byť aktivity investičného bankovníctva, ktoré môže súvisieť s makroekonomickou úlohou bánk ako finančných sprostredkovateľov. V takomto postavení bankovníctva založiť súkromnú realizáciu investícií do štátnych subjektov. Os, ktorej z makroekonomického hľadiska je celá akceptovaná ako priamo súvisiaca s uspokojovaním investičných potrieb ekonomiky. Je možné vytvoriť visnovok, že banková investičná činnosť môže mať dvojakú štruktúru. Aj keď sa na investičnú činnosť pozriete ako na ekonomický subjekt, teda na banku, tak tá je zameraná na znásobenie príjmov bánk. A ak zoberiete do úvahy makroekonomický aspekt efektu investičnej aktivity, tak sa k nemu pripočíta aj navýšenie objemu kapitálu.

Bankové investičné aktivity, ako pohľad na vývoj ekonomiky z hľadiska, zahŕňajú také vklady, ktoré zvyšujú príjem celej komunity ako celku, nielen banke. Pre koho je hlavná zodpovednosť v podobe investícií, ktoré privátnej banke zvýšia príjmy, s ktorými sú spojené obrovské príjmy, a tie následne prerozdelia. Je teda možné pestovať visnovok, z pohľadu makroekonomiky až po investičnú činnosť je vidieť produktívne smerovanie vkladov do banky.

Tieto dva aspekty investičnej činnosti bankových inštitúcií spolu úzko súvisia. Základom tejto komunikácie je rozvoj trhu cenných papierov a privatizačných predmetov. Nástroje tsikh rinkiv priamo alebo mimochodom súvisia s formovaním prehodnotenia investičného procesu.

KURZ ROBOT

Tri disciplíny: „Penny. Kredit. banky »

na tému: "Investičná činnosť komerčných bánk"



Vstup

Kapitola 1. Teoretické aspekty investičnej činnosti komerčnej banky

1 Deň a forma investičnej činnosti komerčnej banky

2 Proces investičnej činnosti komerčnej banky

2 Klasifikácia operácií úverových inštitúcií s cennými papiermi

Kapitola 3

2 Zamyslite sa nad perspektívami rozvoja investičnej činnosti komerčnej banky

visnovok

prílohy


Vstup


Investičná činnosť komerčných bánk môže mať strategický význam nielen pre konkrétny prvok bankového sektora, ale aj pre krajinu ako celok. K problému zvyšovania efektívnosti investičnej činnosti komerčných bánk, ekonomického rastu, zlepšovania životnej úrovne obyvateľstva, bezpečnosti sociálnej a ekonomickej stability ekonomické zabezpečenie. Racionálna investičná politika má zabezpečiť aj efektívny rozvoj najkomerčnejšej banky. Práve z tohto dôvodu je téma „Investičná činnosť komerčných bánk“ aktuálna aj dnes, v zmysle presadzovania úlohy bankového sektora.

Práca v kurze Tsya je priradená tomu dôležitému pre ekonomiku, ktorá vyvíja problémy - investičná činnosť komerčnej banky. Potreba aktivizovať účasť bánk na investičnom procese je zrejmá zo vzájomnej závislosti úspešného rozvoja bankového systému a ekonomiky ako celku. Na jednej strane sú komerčné banky usídlené v stabilnom ekonomickom prostredí, ktoré je nevyhnutné pre ich duševnú činnosť, na druhej strane stabilita ekonomického rozvoja je bohatá na to, čo leží na javisku stability a elasticity bankovníctva. systém, fungovanie bankového systému Zároveň je záujem banky ako komerčnej banky zameraný na maximalizáciu zisku pri prijateľnej miere rizika, osud bánk v investičnej ekonomike je menej pravdepodobný, ak sú prítomné priateľské mysle.

mobilizácia finančných prostriedkov bankami na investičné účely;

poskytovanie pôžičiek investičného charakteru;

investovanie peňazí v cene papierov, akcií, súkromných akcií (ako na bankový účet, tak na ruku klienta).

Metódou kurzovej práce je poznanie investičnej činnosti banky, na základe čoho pochopíte a rozviniete perspektívy rozvoja investičnej činnosti komerčnej banky v reálnom sektore ekonomiky Ruská federácia.

Vidpovidno k veci, hlavné úlohy práce sú:

vichity teoretické základy investičnej činnosti komerčných bánk;

Pozrite sa na formovanie a organizáciu investičných aktivít komerčných bánk: venujte pozornosť tvorbe investičného portfólia komerčných bánk a bez sprostredkovateľa na klasifikáciu operácií, ktoré vykonávajú komerčné banky s cennými papiermi;

Odhaliť problémy a spôsoby rozvoja investičnej aktivity ruských komerčných bánk v súčasnej fáze ekonomického rozvoja.

Metodologickým základom práce bola práca autorov: Alekseva D.G., Tavasieva A.M., Lavrushin O.I., Zharkovskiy I.O. a ďalšie dzherela. Takže na písanie práce v kurze boli použité také elektronické džerely, ako napríklad: Oddelenie pre poskytovanie informácií Banke Ruska. Prehľad finančného trhu za rok 2012 je na stránke Centrálnej banky Ruskej federácie.

DIVÍZIA 1. TEORETICKÉ ASPEKTY INVESTIČNEJ ČINNOSTI BANKY


1.1 Charakter a forma investičnej činnosti komerčnej banky


Bankový systém je dnes jednou z najdôležitejších a neviditeľných štruktúr trhovej ekonomiky, základná úloha, v ktorej hrajú komerčné banky. Komerčné banky konajú, perú, ako konkrétne úverové inštitúcie, ako na jednej strane viažu čas a peniaze štátu, na druhej strane za peniaze z týchto získaných prostriedkov uspokojujú rôzne finančné potreby štátu. podniky a organizácie.

Analýza podstaty investičnej činnosti komerčnej banky, snaha pochopiť, aký by mal byť teoretický základ dané jedlo.

Znie to ako nová investícia do kapitálových investícií do podnikania, správne, do projektu. Správnejšie je však sledovať nástup budúcnosti. Bankové investície - investovanie bankových zdrojov v trojnásobnom termíne v cene papiera s metódou vynechania priamych a nepriamych príjmov. Priamy príjem z vkladu v cene papiera má banka vo forme dividend, ako aj zisky z ďalšieho predaja. Nepriamy príjem vzniká na základe rozšírenia prílevu banky na klientov prostredníctvom kontroly kontrolného balíka ich cenných papierov.

Investičná činnosť - účel investície a zhromažďovanie praktických činností na ich realizáciu. Predmetom investičnej činnosti sú investori vrátane bánk a predmetmi investičnej činnosti novotvorba a modernizácia hlavného a obežného majetku, cena papiera, halierové vklady, veda a technika, výroba

Hlavné smernice o účasti bánk na investičnom procese v najväčšom Vyzerá ako stalker urážlivý:

· mobilizácia finančných prostriedkov bankami na investičné účely;

· poskytovanie pôžičiek investičného charakteru;

· investovanie peňazí v cene papierov, akcií, súkromných akcií (ako na bankový účet, tak na ruku klienta).

Priame čiary Qi sú tesne spojené jedna k jednej. Hlavné mestá Mobіlіzuyuchi, chrániace obyvateľstvo, іnshі vaіlnі penny koshti, banky tvoria svoje zdroje metódou ich pributkovy vikoristannya. Obsyag a štruktúra operácií na akumuláciu kapitálu - hlavné faktory ovplyvňujúce mieru úverov a investičných portfólií bánk, možnosť ich investičnej činnosti.

Investičná činnosť bánk je vnímaná ako obchod s dvomi typmi služieb: zvýšená príprava vydania cesty alebo umiestnenie cenných papierov na ich primárnom trhu; registrácia kupujúcich a predajcov základných cenných papierov na sekundárnom trhu s hlavnou funkciou maklérov a/alebo predajcov.

Ako ukazovatele investičnej aktivity bánk môžu existovať niektoré útočné ukazovatele:

· obsyag investičné zdroje komerčných bánk;

· obsyag bankové investície;

· časť investičných vkladov na celkových aktívach bánk;

· ukazovatele efektívnosti investičnej činnosti bánk, zocrema, prírastok majetku v splátke za investíciu, nárast výnosu v splátke za celkovú investíciu;

· ukazovatele alternatívnej rentability investícií vo výrobnom sektore rovnakým spôsobom ako kapitálové investície do ziskových finančných aktív.

OTOČENIE SLIZOV, SHO POPITSIY RIADITEĽ EKONIKI INTERVETSІN DYYALNІST BANKIV VRÁTANE VÁM SAMO PRIPOJENIE, SHO SERVIS ČOKOĽVEK ČO NEPONUKA V RIVNI Bank, ale a Suspilia v TsііІіn, Zkiіnіny bank, Zkiіnіn, z V. V. Bank. yazanі z redispodіlom suspіlnogo príjmu). Aj z makroekonomického hľadiska je kritériom vstupu do investičnej činnosti produktívne smerovanie vkladov do banky.

Klasifikácia foriem investičnej činnosti komerčných bánk v ekonomická literatúra a banková prax je založená na globálnych kritériách v systemizácii foriem a typov investícií:

1.Vo vzťahu k predmetu investovania finančných prostriedkov možno vidieť investíciu do reálnych ekonomických aktív (reálne investície) a investíciu do finančných aktív (finančné investície). Bankové investície je možné rozlíšiť aj pre súkromnejšie predmety investovania: investície do investičných úverov, riadkových vkladov, akcií a súkromných akcií, v cene papiera, stálosť, drahý kov a kameň, zbierkové predmety, banské a duševné práva a iné.

Reálne investície sa v bankových investíciách spravidla stávajú nevýznamne frekventovanými. Pre banky ako finančné a úverové inštitúcie sú najcharakteristickejšie finančné investície.

Finančné investície bánk zahŕňajú vklady v papierových cenách, riadkové vklady v iných bankách, investičné úvery, akcie a súkromné ​​akcie. Vo svete rozvoj akciového trhu, investície do cien papiera získavajú čoraz väčší význam: borgo goitre (zmenky, depozitné certifikáty, ceny štátnych a komunálnych papierov, iné druhy strumových papierov, ktoré akceptujú právnické osoby), papiere .

2.Bankové investície môžu byť priame, zamerané na zabezpečenie priamej správy investičného objektu a portfólio, financované bankou na odobratí príjmov z toku finančných prostriedkov a dividend v činnosti závodu.

3.Za uznaný vklad môžete vidieť investície do vytvárania a rozvoja podnikov a organizácií a investície, ktoré nezapájajú banku do vládnych aktivít.

Investície do zakladania a rozvoja podnikov a organizácií zahŕňajú dva druhy: investície do vládnych aktivít iných podnikov a investície do vládnej obchodnej banky. Príspevok banky na vládnu činnosť organizácií tretích strán sa udeľuje za dodatočnú účasť na ich kapitálových investíciách, formovaní alebo rozširovaní štatutárneho kapitálu. Pre účasť na zákonnom imaní sa prostredníctvom nákupu akcií, akcií a často aj komerčné banky stávajú spoločníkmi zákonného imania a získavajú potrebné práva, právo peredbacheni.

Investície do moci banky zahŕňajú investície do rozvoja jej materiálno-technickej základne a dôkladnej organizačnej úrovne. Priamo z investície môžete vidieť:

· investície, ktoré zabezpečia zefektívnenie bankovej činnosti. Ten smrad smeruje k vytvoreniu mozgov na znizenie bankovych poplatkov za financne zabezpecenie dodavky technickeho vybavenia, doslednej organizacie bankovych cinnosti, mozgov praxe, vychovy personalu, zvysenie platu a rozdelenia. ;

· investície, zamerané na rozšírenie bankových služieb. Takéto investície prenášajú rozširovanie zdrojovej a klientskej základne, zvyšovanie počtu bankových operácií, vytváranie nových výrobných zariadení, bezpečnosť budov a vytváranie nových typov bankových služieb;

· іninvestitsії, pov'yazanі z nebhіdnіstyu dotrimannya vymog organіv soverzhnogo reguluvannya. Tieto príspevky sa poskytujú vtedy, keď je to potrebné, aby uspokojili orgány regulačných orgánov v rámci vytvárania nadšencov bankovej činnosti.

4.Pre dzherelami koshtіv pre іninvestuvannya razreznyayut vlasnі іnvestіtsії ї ї ї scho zdіysnyuyutsya Yogo rahunki, і klієntsіkі, zdіvіntsіkі, zdіnyyysnyі, zdіnyyysny.

5.Pokiaľ ide o investície, investície môžu byť krátkodobé (do jedného roka), stredné (do troch rokov) a dlhodobé (nad tri roky).

.Investície komerčných bánk sú klasifikované aj podľa druhov rizík, regiónov, galérií a iných znakov.

Efektívnosť vo forme investícií do rozvoja banky je k dispozícii v tom prípade, v dôsledku držby investícií je zabezpečené doplnenie finančného stavu. Záväzok a štruktúra investícií v stave vecí, ktoré sa podieľajú na procese investovania v pláne kapitálových investícií banky, môže byť založená na presných technických a ekonomických investíciách. Prekročenie potrebného investičného dlhu môže viesť k nerovnováhe likvidity, zníženiu ziskovej bázy banky a zníženiu efektívnosti bankových činností.

1.2 Proces investičnej činnosti komerčnej banky


Matke veľmi záležalo na procese investičnej činnosti komerčných bánk. Investičná politika komerčných bánk pri prenose tvorby systému cieľov pre investičnú činnosť, výber z tých naj efektívnymi spôsobmiїх dosah. Po organizačnej stránke pôsobí ako komplex prístupov k organizácii a riadeniu investičnej činnosti, priamo na zabezpečenie optimálnych vzťahov a štruktúry investičného majetku, zvyšovanie ziskovosti pri prijateľnej miere rizika. Najdôležitejšími vzájomnými prvkami investičnej politiky sú taktné a strategické procesy riadenia investičnej činnosti banky.

V rámci investičnej stratégie je potrebné určiť dlhodobé ciele investičnej činnosti a spôsoby ich dosahovania. Ďalšie podrobnosti sa rozvíjajú v rámci taktného riadenia investičných aktív, ktoré zahŕňa variácie prevádzkových cieľov krátkodobých období a výhody ich implementácie. Vypracovanie investičnej stratégie je v takomto poradí výstupným bodom v procese riadenia investičnej činnosti.

Formovanie investičnej taktiky sa uskutočňuje v rámci úloh priamo v investičnej stratégii a orientuje sa na ne v aktuálnom období. Ide o prevod záväzku a skladu konkrétnych investičných vkladov, otváranie záznamov kedykoľvek a v nevyhnutných prípadoch o poskladanie modelu prijímania manažérskych rozhodnutí pri výstupe z investičného projektu a konkrétnych mechanizmov na realizáciu. implementácie.

Banky, ktoré kupujú tieto a ďalšie cenné papiere, dosahujú spevácke ciele, hlavné:

· trezor;

· pributkovské ložisko;

· Vklad Zrostannya;

· likvidný vklad.

Bezpeka zavzhdya siahať do chumelu prebytkov a rastu vkladu. Optimálna bezpečnosť a dostupnosť zásob sa dosahuje opakovaným výberom a neustálou revíziou investičného portfólia.

Kriminalita globálnych cieľov, rozvoj investičnej politiky, v závislosti od stratégie banky pre ekonomický rozvoj prevodu poistenia a konkrétnych cieľov, ako také konať:

· zaistenie bezpečnosti bankových zdrojov;

· rozšírenie základne zdrojov;

· diverzifikácia vkladov, ktorá zmení celkové riziko bankových aktivít a povedie k zvýšeniu finančnej stability banky;

· minimalizácia tej časti, ktorá neprináša príjem do majetku (príprava halierov, mincí na korešpondent centrálna banka) Na nahradenie ich častí krátkodobými investíciami, ktoré sa môžu rovnať centovým koshta krokom likvidity, ale prinášajú so sebou spevný príjem;

· odstránenie dodatočného vplyvu na záchranu akcií finančné inštitúcie, Nákup pobočiek, zakladanie dcérskych spoločností finančných inštitúcií v dôsledku zvýšenia kapitálu a majetku, zvýšené rozšírenie rozsahu operácií, mobilné prerozdelenie otvorených zdrojov, diverzifikácia aktív, vstup na nové trhy, úspora nákladov.

Po účele investovania a typoch cenných papierov na nákup banky volia stratégiu správy portfólia. Podľa metód vedenia operácií sa stratégie upgradujú na aktívne a pasívne.

Všetky aktívne stratégie sú založené na predvídateľnej situácii v rôznych sektoroch finančného trhu a aktívnom výbere bankových faksimilií na prognózovanie portfólia cenných papierov.

Pasívne stratégie v menšom svete vyhrávajú prognózu do budúcnosti. Populárnym ukazovateľom v takýchto metódach riadenia je indexácia, takže ceny papiera pre portfólio sa vyberajú v závislosti od skutočnosti, že výnos z investície je spôsobený indexom a matkou rovnakých rozpodil іinvestitsіy mіzh vydania podmienok rastu. Skutočnou portfóliovou stratégiou je spojenie prvkov aktívneho a pasívneho riadenia.

Prehodnotiť formovanie investičnej politiky tak, aby slúžila ako globálna obchodná politika pre rozvoj banky. Proces formovania investičnej politiky banky v najdôležitejšej forme podaní na Dodatku 1.

Určenie najlepších ciest pri realizácii strategických cieľov investičnej činnosti prenášajúcich vývoj hlavných smerov investičnej politiky a stanovenie zásad pre tvorbu finančných investícií. V závislosti od týchto kritérií je možné vidieť postupujúce smery investičnej politiky:

· investovanie s metódou odoberania príjmu z pohľadu na príjem, dividendy a platby zo ziskov;

· investovanie metódou odpočítania príjmu z pohľadu na rast kapitálu v dôsledku zvýšenia trhovej hodnoty investičného majetku;

· іninvestuvannya z metoyu otrimannya príjem, sklady, ktoré pôsobia ako prúdový príjem, takže і rast kapitálu.

Pri priamom výbere prvého je investičná politika spočiatku dôležitá pre stabilitu príjmu. Dánsko priamo presúva investície do aktív do aktív s fixným peňažným tokom na trojročné obdobie s minimálnym rizikom, vysokou vkladovou prémiou, garantovaným výnosom, rovnakým rizikom a možnosťou hedgingu. Osobitná pozornosť sa venuje retrospektívnym a aktuálnym aspektom analýzy, výberu a spracovaniu informácií, ktoré charakterizujú kolísanie úrokových sadzieb, ziskovosť papierových akcií, rating spoločnosti - emitenta akciových boomov.

Keď je investičná politika zameraná na rast kapitálu, stojí v popredí stabilita rastu trhovej hodnoty investičných aktív a ich ziskovosť je vnímaná ako menej ako jeden z faktorov určujúcich hodnotu aktív. Politika, smerujúca k rastu kapitálu, viazaná na investície o investičné objekty, Yakі sa vyznačujú nárastom úrovne rizika, osvietenou možnosťou oceniť ich vartos.

V praxi bankovej činnosti môžu mať urážky priamo voči investičnej politike rôzne formy, ktoré spravidla umožňujú zvyšovať zisky a vyrovnávať nedostatky. Variantom takejto kombinácie je mierová investičná politika, v prípade takejto zmeny sa javí ako dostatočný príjem pre tých, ktorí vyzerajú ako in-line platby, takže navýšenie kapitálu, keď nie je obklopené rigidným rámcom obdobia investície a smrti.

Centrálna banka Rosіyskoї Federatsії reglamentuє іnvestitsіynu dіyalnіst komertsіynih bankіv, viznachayuchi prіoritetnі ob'єkti іnvestuvannya tej obmezhuyuchi riziko Shlyakhov vstanovlennya číslo ekonomіchnih normativіv (vikoristannya resursіv banka pre pridbannya aktsіy, vidachі kreditіv, rezervuvannya pid znetsіnennya tsіnnih paperіv, prepínanie pozik) diferentsіyovanih otsіnok riziku na vkladennym rôznych druhov aktív.


Kapitola 2. Vznik a organizácia investičnej činnosti komerčnej banky


1 Tvorba investičného portfólia komerčnou bankou


Na realizáciu rozšíreného investičného procesu: výber investičnej aktivity, čo najpriaznivejšej stratégie, tvorí sa investičné portfólio.

Portfólio cenných papierov do banky je nákup cenných papierov do banky, jediný spôsob získavania peňazí za účelom navýšenia kapitálu, odňatia príjmov banky a zvýšenia jej likvidity. Postup pri skladaní portfólia cenných papierov do portfóliovej stratégie banky. Nahradenie portfólia cenných papierov určuje jeho štruktúru - spivvіdnoshennia špecifických typov cenných papierov. Prioritou tichého chi a iných cieľov sú rôzne typy a typy portfólií cenných papierových bánk.

Razrіznyayut portfólia cenných papierov:

) vyvážené, ako keby neustále podporovali investičnú stratégiu úverovej organizácie;

) Nevyvážené, nepodporujú investičnú stratégiu úverovej organizácie.

Pred cieľmi vytvorenia portfólia cenných papierov si možno predstaviť:

) príjem Otrimanya;

) Úspora kapitálu;

) Zabezpečenie rastu kapitálu podporou výmenného kurzu cenných papierov.

Vytvorenie portfólia cenných papierov zahŕňa niekoľko fáz:

) Vyberte si typ portfólia a označenie jeho povahy;

) Hodnotenie rizika portfóliových investícií;

) Modelovanie štruktúry portfólia;

) Optimalizácia štruktúry portfólia.

Portfólio môže byť orientované vo väčšom svete na nadradenosť alebo ziskovosť. Povaha portfólia cenných papierov môže byť:

) Konzervatívny alebo vrіvnovazheny;

) Agresívne:

) Bezsystémové.

Základom konzervatívnej investičnej stratégie je maximálna bezpečnosť úspor pri investíciách. Takáto stratégia v najväčšom svete je pre týchto investorov vhodná, keďže nechcú riskovať svoje peniaze. Takáto stratégia nie je vhodná, aby investori pracovali na dlhodobých investíciách.

Agresívne portfólio vikoristovu agresívnu investičnú stratégiu, charakterizujúce vysoké ukazovatele možného zisku v budúcnosti. Vіn povіdає іv záujme іtіvеvstorіv, yаkі pripravený podstúpiť vysoké kroky rizika utrpenia prebytku, v záujme prijatia vysokého prebytku. Agresívna investičná stratégia v podobe investičného portfólia, akcií rôznych spoločností.

Nesystematické portfólio sa tvorí vipadkovým spôsobom bez spevokolu.

Portfólia cenných papierov je možné fixovať, aby sa zachovala ich štruktúra predĺžením stanoveného termínu, a minimálne, aby sa štruktúra cenných papierov menila, sklad takýchto papierov je neustále aktualizovaný spôsobom odstránenia maximálneho ekonomického rastu.

Z hľadiska portfólií kvalitných papierov sa možno orientovať len na zaraďovanie len krátkoradových alebo strednoriadkových a dlhoradových vysokokvalitných papierov.

Dôležitým krokom pri tvorbe investičného portfólia je výber konkrétnych investičných objektov na zaradenie do investičného portfólia na základe posúdenia ich investičných kapacít a vytvorenia optimálneho portfólia.

V závislosti od spôsobu investovania môže byť tvorba portfólia cenných papierov upravená na základe rozdielneho nárastu výnosov a rizika, charakteristického pre daný typ portfólia. Pri rovnakom type portfólia je potrebné vybrať cenné papiere, ktoré povedú k investičným orgánom.

Proces riadenia investičného portfólia nasmeruje na záchranu hlavných investičných aktív portfólia a tiché orgány, pretože slúžia záujmom seržanta. Konzistencia metód a technických schopností, tj zastosovuyutsya do portfólia, nazývaného štýl riadenia. Rozlišujte medzi aktívnym a pasívnym štýlom správy portfólia.

Aktívny štýl riadenia je formovaný predpokladaným rozšírením možného príjmu z investovania peňazí. Pri aktívnom riadení, či portfólio rešpektuje tím. Ak je rozdiel v odhadovanom príjme, tak skladové diely alebo celé portfólio budú nahradené inými.

Pasívne riadenie je založené na skutočnosti, že trh je efektívny na dosiahnutie úspechu pri výbere cenných papierov alebo v podobe hodiny a prenesenie vytvorenia dobre diverzifikovaného portfólia s najlepšími vyhliadkami na vykazovanie dobrého príjmu a rizika. Pasívny štýl sa vyznačuje nízkou fluktuáciou, minimálnou úrovňou režijných vitrátov a nízkou úrovňou špecifického rizika.

Banka, ktorá tvorí portfólio cenných papierov, neustále porušuje úlohu optimalizácie štruktúry portfólia – dosiahnutie optimálnej úrovne diverzifikácie cenných papierov v portfóliu.

Pre hodnotu efektívneho portfólia akcií je potrebné rozvinúť všetky prípustné neosobné portfóliá, vychádzajúce z pomeru rizika a výnosov, a to vo forme kordónu, na ktorom budú portfóliá s minimálnym rizikom umiestnené s minimálnym rizikom. riziko pri stanovení ziskovej marže.

Efektívny kordón - ce kordón, ako znak efektívnych neosobných portfólií. Portfóliá, ktoré sú v účinnom kordóne zlé, presahujú hranice prípustnej neosobnosti, a preto nie sú prípustné pred pohľadom. Portfóliá, ktoré sú pravotočivé a s nižším efektívnym kordónom sú neefektívne, takže portfóliá sú osvedčené, pri danej miere rizika zabezpečia väčší nárast príjmu, alebo nižšie riziko pri danej výške príjmu. Efektívna hranica založená na portfóliu, ktorá môže byť minimálnou hodnotou štandardnej opravnej položky. Efektívne budú aj portfóliá, ktoré ležia na efektívnom kordóne a sú stále viac správne ako efektívne portfólio, ktoré môže mať najmenšie riziko.


2.2 Klasifikácia operácií úverových inštitúcií s cennými papiermi


Ako už bolo naplánované skôr, vidíme tri hlavné triedy bankových operácií s cennými papiermi – aktívne, pasívne a stredné (provízne) operácie.

Hlavné aktívne operácie s cennými papiermi sú:

· Investovanie do akcií so spôsobom investovania;

· Investície do akcií, dlhopisov špekulatívneho (krátkodobého) charakteru (na vytvorenie akciového portfólia banky);

· Forma zmeniek - nákup úročených alebo eskontných zmeniek od ich emitenta alebo od ich vlassnika pred aktuálnou dobou splatnosti so zľavou;

· REPO operácie - prevod cenných papierov pri kontraktoch s obratovým predajom (jedna strana kúpi balík cenných papierov, viac dlhopisov, s hodinovou strumou to predá druhej strane späť v rovnakom termíne za zníženú cenu).

Základné pasívne operácie:

· Vydávanie, predaj a obsluha bankových zmeniek;

· Emisiya a služba vládnych akcií;

· Predaj / nákup štátnych vkladových a sporiacich certifikátov.

Pred hlavnými strednými (províznymi) operáciami ležia:

· Zdіysnennya maklérske služby klientom - pokladanie v mene klienta na burze a zámorských trhoch;

· Spryannya v distribúcii a predaji cenných papierov klientov bánk (dlhopisy, zmenky);

· Depozitné (schovateľské) služby tvoria zabezpečenie, vzhľad a preevidovanie cenných papierov, vytváranie firemných dokumentov u emitentov.

Dodatok 2 predstavuje štruktúru vkladov ruských úverových organizácií v papierových cenách na rok 2012, ktorá ilustruje hlavné operácie a ich záväzky.

V roku 2012 došlo k zvýšeniu objemu prijatých finančných prostriedkov úverovými inštitúciami s využitím zvýšenia ich príspevkov k cene papiera. V dôsledku nevýznamnosti cenových bodov na ruskom akciovom trhu, ako aj väčšieho výrazného nárastu iných smerníc sa však príspevok domácich miláčikov k cenným papierom zmenil v štruktúre ich majetku.

V roku 2012 úverové inštitúcie stagnovali konzervatívnejšie investičné stratégie na kapitálovom trhu v spojení s pretrvávajúcimi vysokými investičnými rizikami na ruskom akciovom trhu. Investície úverových organizácií v cenách akcií papiera v roku 2012 sa zmenili o 6,9%, najmä v dôsledku podielu akcií nefinančných organizácií.

V roku 2012 úverové organizácie zvýšili vklady v borgo papieroch. Príspevok úverových inštitúcií na borgo strumu v sich-zhovtnі 2012 sa zvýšil o 10,5 %, hlavne pre borgo strumu, prevedenú bez potvrdenia. Imovirno, tse pov'yazano s rast obyagu REPO operácie. Investície do zahraničných plodín Ruskej federácie sa zmenili o 29,2 %. V roku 2012 tak investície úverových inštitúcií do zahraničných cenných papierov vzrástli (o 3,9 % v januári až júni 2012). Zároveň vklady v zahraničných papieroch úverových inštitúcií rástli viac v pároch s cennými papiermi rezidentov.

V súvislosti s nárastom vkladov do zahraničných cenných papierov nedošlo k výraznému zvýšeniu investičných rizík úverových organizácií a malá časť týchto vkladov v štruktúre portfólií cenných papierov bola takmer nízka. V úverových inštitúciách bol won k 1.11.12 14,9 %.

Je vidieť, že výsledky investičnej činnosti úverových organizácií sa v rovnakom období roku 2011 znížili. Čistý príjem odpočítaný úverovými inštitúciami z operácií s cennými papiermi za mesiac - jar 2012 bol 251,6 miliardy rubľov. Týmto spôsobom bol v roku 2012 predikovaný nárast portfólií cenných papierov od úverových inštitúcií.


Kapitola 3


1 Problémy bankového investovania v súčasnej fáze ekonomického vývoja


Nával do investičnej sféry súkromného národného a zahraničného kapitálu posúva politická nestabilita, inflácia, chýbajúca legislatíva, chýbajúca sociálna infraštruktúra a nedostatočná informačná bezpečnosť. Obchodná činnosť nashtovhuetsya na neosobných byrokratických úradníkov. Vzájomná súvislosť týchto problémov potencuje ich negatívny dopad na investičnú situáciu.

V trhovom hospodárstve je situácia politických, sociálno-ekonomických, finančných, sociálno-kultúrnych, organizačných a právnych a geografických úradníkov, ktorí sú pri moci v iných krajinách, ktorí priťahujú a priťahujú zahraničných investorov. Zoradenie krajiny ľahkého obchodu podľa indexu investičnej klímy alebo podľa ukazovateľa obratu indexu rizika slúži ako dôležitý ukazovateľ investičnej privátnosti krajiny.

Rusko má doteraz vlastný systém hodnotenia investičnej klímy a iných regiónov. Investori sa riadia odhadmi počtu spoločností, ktoré pravidelne monitorujú investičnú klímu v bohatých krajinách sveta vrátane Ruska. Hodnotenia investičnej klímy v Rusku, ktoré poskytujú zahraniční experti na svojich pravidelných stretnutiach, ktoré sa konajú na Ukrajine a bez účasti ruských expertov, sa však zdajú byť málo spoľahlivé. Súčasne sa na Ekonomickom inštitúte Ruskej akadémie vied vykonáva úloha formovania na základe národný systém monitorovanie investičnej klímy v Rusku, veľkých ekonomických regiónoch a regiónoch federácie. Má zabezpečiť tok a optimálne investície, slúžiť ako vodítko pre ruské banky v úverovej politike vlády.

Bez ohľadu na tie, ktoré akciový trh po zvyšok rokov vykazuje stabilný nárast rastu, v dôsledku nedostatku veľkého počtu spoločností sa stáva verejným a problémy infraštruktúry pôsobia ako faktory stimulujúce investície. Viac ako to, v Hodina odpočinku došlo k trendu presúvania obchodu s cennými papiermi domácich spoločností na devízové ​​burzy.

Vážne rozprávanie medzi fakhіvtsіv viklikaє tsіnoutvorennia na ruskom akciovom trhu. Na rôznych trhoch sa teda tvorba trhovej ceny akcií určuje spravidla na základe fundamentálnych činiteľov, v prvom rade hodnotenia finančnej situácie spoločnosti (її čistý zisk, zisky a iné indikácie). V Rusku je aktuálna cena akcie bohatá na to, prečo klamať zoči-voči špekulatívnym trendom, čo so sebou prirodzene nesie vysoké investičné riziko.

Pred negatívnymi faktormi súčasného stavu na ruskom akciovom trhu experti zaznamenávajú neochotu najväčších domácich spoločností spustiť prvé verejné umiestňovanie akcií. Od roku 1999 spustil ruský akciový trh celkovo prvé verejné ponuky. Prax ukazuje, že ak je spoločnosť uzavretá v skutočnom kapitáli, potom poputuje do Londýna alebo New Yorku, čriepky zahraničných investorov môžu mať v regióne väčšie finančné možnosti so zahraničnými investormi. Čiastočne je to dôvod, prečo pristúpiť k rastu časti maidanchikov zahraničného obchodu v otvorenom kontrakte na obchodovanie s voľnými zásobami. A ako vidíte, deaktivácia obchodovania je vyššia, tam je hlavná tvorba ceny akcií.

Takýmto spôsobom sa ruský akciový trh v minulom storočí pravdepodobne nebude môcť zapojiť do nadradeného mechanizmu, budovania bezpečnosti pre rast ekonomiky a blahobytu ľudí. Ak je Rusko schopné vytvoriť silný akciový trh, potom nielen spoločnosti môžu získať lacné centy v dostatočnom množstve, ale aj množstvo investorov vyhrá v širšom spektre investičných nástrojov. Týmto spôsobom môže väčšia populácia zarobiť viac príjmov na svoju ochranu a pracovať s menším rizikom.

Po zvyšok rokov v Rusku existovala guľa podnikov a podnikov, pretože nahromadili veľký kapitál. V dôsledku nestability ekonomického tábora v krajine sa veľké košti premieňajú na konvertovanú menu a ukladajú sa v zahraničných bankách. Vidtik halierových zdrojov (potenciálnych investícií) z Ruska v kilke raz prevážil jeho príliv.

Technológia vykonávania trhových reforiem prenáša postupnosť malých krokov, aby stimulovala prílev kapitálu, a sú akceptované, aby vstúpili, aby zmenili súčasný tok.

investičná komerčná úverová banka

3.2 Zamyslieť sa nad perspektívami rozvoja investičných aktivít komerčných bánk


V roku 2013, s úsporami pri absencii hodnotenia cien na ruskom akciovom trhu, úverové organizácie a viaceré typy nebankových finančných inštitúcií naďalej zostávajú na kapitálovom trhu, dôležitejšie ako konzervatívne investičné stratégie. Váš príspevok k cenám papiera bude závisieť od situácie na ruskom akciovom trhu. Na investičných príležitostiach úverových organizácií a nebankových finančných inštitúcií na kapitálovom trhu v roku 2013 možno pozitívne hodnotiť právne novinky roku 2012. Napríklad prílev akcií v akciových investičných fondoch (PIF), imovirno, uvíta vznik nových typov fondov – burzovo obchodovaných PIF. Vývoj nových radov poistenia, zokrema poistenie obov'yazykovy občianskoprávnu zodpovednosť orgánov za nebezpečné predmety, ktorá má slúžiť ako stimul na zvýšenie záväzku poistného vybraného poisťovateľmi. Úradujúci odborníci nezahŕňajú možnosť pomôcť v roku 2013 zákonodarcom poskladať štruktúru poistných aktív, FNM a KK, zúčastniť sa OPS, čo možno pozitívne hodnotiť aj investičnými príležitosťami mien inštitúcií na kapitálovom trhu. .

Osud bánk na trhu cenných papierov je bohatý na to, čo bude závisieť od tempa tohto vývoja. V tichých sektoroch, kde je úloha bánk jasná (štátne cenné papiere v rubľoch a cudzích menách, ako aj trh podnikových dlhopisov), si zachránia svoju pozíciu emitenta a investora. Môžeme však priznať, že v najbližšom období bude stále dôležité financovanie ekonomiky prostredníctvom úverov.

Pri výbere investičných objektov sa ruskí investori často zameriavajú na pokrokové princípy.

Najprv je potrebné vybrať najsľubnejšie galusy ekonomiky, ktorých produkty sú najdrahšie, trhy na výrobu týchto galúz sú zodpovedné len za rast. Prvým súkromným sektorom je tradične ťažký benzín. Nafta je medzinárodná komodita, joga sa ľahko hodnotí. Ukazovatele trhovej kapitalizácie firmy za barel rezerv alebo vidobutku sú už základom pre vyrovnávanie ruských firiem so zahraničnými. Nášľapnými galejami, ktoré vyvolávajú záujem investorov, sú telekomunikácie a energetika.

Iným spôsobom, nutnosť výberu podnikania, informácie o všetkých aspektoch činnosti ktoréhokoľvek z nich sú dostupné akcionárom, aby spoločnosť videla v zmysle financií.

Tretím skladom potenciálne úspešnej firmy je profesionálny manažment.

veľkú hodnotu pri výbere akcií na investíciu možno posúdiť likviditu akcií (jednoducho zdanlivo obchodovateľných akcií) na ich trhovú variabilitu. Vo svete toho, ako sa akcia stáva likvidnejšou a tlačí sa do kopca po rovnakej likvidite, do trhovej ceny – ceny rastu akcie – je započítaná stále vyššia prirážka za likviditu.

Vyhodyachi s infúziou likvidity na trhový podiel akcií môže dosiahnuť vedľajšou stratégiou vyhľadávanie spoločností, ktoré sú na hranici prechodu z kategórie s nízkou likviditou do kategórie akumulujúcej likvidity. Investori, yakі robljat vsádzajú na rast likvidity, pragmatizujú pred trhom, znalci podnikania, yakі často podceňovaní. Odvetvie starostlivosti o pleť v Rusku má lacné, maloobjemové podniky so solídnym čistým príjmom, konkurencieschopnými výrobkami a širokým trhom, ako aj silným tímom manažérov.

Je potrebné vybudovať organizačnú investičnú infraštruktúru, keďže je potrebné, aby sa stala čoraz viac medzinárodnou a integrovanou. Čím rozmanitejší bude sklad takejto infraštruktúry, tým viac bude možné realizovať možnosti rôznych právomocí, investičných technológií a získavať zdroje na lukratívnejších a životaschopnejších hlavách.


visnovok


Pri tomto postupe práce v modernom svete sa zvažujú osobitosti investičnej činnosti komerčnej banky, ktoré boli stanovené ako úloha.

Pіdvodyachi podbags kurz práce, môžete zrobiti krok vysnovki.

Hodnota investičnej aktivity komerčnej banky je dnes obzvlášť vysoká, vzhľadom na zvyšovanie tempa rastu bankového sektora u nás.

Bankové investície môžu byť v dobrej ekonomike. Інvevestitskіv aktívnom v aspektoch MіKreconomy Achnaya - zp nula nula Yak Ekonіічногочногоkta - môžete navštíviť Yak Dyalnіst, v procese Yakoї Vіn Vistupі na zdroji Yakoї Vіn Vistupі v zdroji Yakostve, напроченный Іакоіі, напрошенный Іакоіі, напрошенный иствива примина пиних і и инемина .

Investičná činnosť bánk je zároveň ďalším aspektom, ktorý súvisí s ich makroekonomickou úlohou finančných sprostredkovateľov.

Na základe vypracovaného teoretického materiálu robot prezentuje chápanie investičnej činnosti, čo najobjektívnejšie odráža ekonomickú realitu. Týmto spôsobom je investičná činnosť investovaním finančných prostriedkov, investícia je tiež spoločnou činnosťou investovania finančných prostriedkov a iných hodnôt do projektov, ako aj bezpečnosť investícií.

Takže v samotnej robote sa uvažovalo o formovaní procesu investičnej činnosti, preto je podľa mňa pre dobré fungovanie komerčnej banky potrebné sformovať systém centrálnych zameraní investičnej činnosti a výberu z najefektívnejších spôsobov.

Samotný proces formovania investičného portfólia je spojený s výberom celku investičných predmetov na vytvorenie investičnej činnosti. Podstata portfóliového investovania spočíva v množstve možností investovať spôsobom na základe súhrnu objektov investujúcich do tichých investičných kapacít, ktoré sú z pozície dobre prevzatého objektu nedostupné, ale dajú sa len s nimi. . Štruktúra investičného portfólia odráža dôležitosť záujmov banky.

Zvyšok tejto kapitoly je venovaný analýze problémov bankového investovania (množstvo identifikovaných kľúčových problémov, ich príčin), mysleniam a perspektívam rozvoja investičnej aktivity komerčných bánk.


Zoznam víťaznej literatúry


1. Alexejevová. D.G. Pikhtin S.V. Khomenko O.G. Bankové právo: Proc. posib. - M .: MAUP, 2009 s. - 356 s

Bankivska vpravo. Manažment a technika: tútor pre vysokoškolákov, ktorí študujú ekonomické odbory / ed. A.M. Tavasiev. - 3. vydanie, Revidované. pridám. - M.: JEDNOTA-DANA, 2012 - 663s

Bankivska vpravo. Prevádzky, technológie, manažment / A. Turbanov. A. Tyutyunnik-M .: Vydavateľstvo 3 2010 r.- 682s

Banky a banky vpravo: Asistent pre univerzity. 2. vyd. - Petrohrad: Petrohrad, 2008r-346s

Bankové operácie: navch. pomoc pre stred. Prednášal prof. Osviti / pre vyd. Yu.I. Korobová-M.: Majster, 2008r.-397s

Gončarenko L.P. "Investičný manažment", Tandem - 2008 р - 354с

Penny, kredit, banky: Pdruchnik / Za red. O.I. Lavrushina - 2. vydanie, revidované. a doplnkové - M .: Financie a štatistika, 2008r - 487s

8. Penny, kredit, banka i: ​​tútor pre vysoké školy / vyd. G. N. Beloglazová.- M .: Yurait, 2009. - 429 s

Haliere. Kredit. Banky: asistent / Yu. V. Bazulin i іn.; vyd. V. V. Ivanová, B. I. Sokolová.- 2. vyd., Prepracované. pridám. - M .: Prospekt, 2009r.-467s

Penny, úver, banky: tútor pre univerzity s ekonomickým zameraním / Financie. akad. v Uriad Ros. federácia; vyd. O.I. Lavrushina - 5. vydanie, Ster. - M .: KNORUS, 2008r-572s

11. Oddelenie pre poskytovanie informácií Banke Ruska. Prehľad finančného trhu za rok 2012 - C68 # "justify"> 12.Zharkovskaya, E.P. Bankivska vpravo: Priebeh prednášok / E.P. Zharkovsky, I.O. Arends. M .: Omega-L.-2008 -224s

Zharkovsky Y.P. Bankivska vpravo: asistent / E.P. Žarkovský. Vyhliadka. 3., rev. pridám. M.: Omega. - 2009 r -387s

14. Igonina L.L. Investície: Sprievodca nadpisom / L.L. Igonina; vyd. V.A. Slepová. M .: Ekonóm, 2008 - 498 s.

15. Kazmin A.I. Sberbank Ruska: arogancia, zachvátená krízou // Financie a úvery. 2008 r - 189s

16. Kolmiková T.S. Investičná analýza. Vyhliadka. Infra - M, 2009 r - 240s

17. Pechnikova A. V., Markova O. M., Starodubtseva E. B. Bankové operácie. - M .: "INFRA-M", 2008 r -321s

18. Vývoj bankového systému. D.K.B.: hlava. pomoc / S.A. Chentsiv. - M.: Majster, 2009r 233s

Serov V.M. Investičný manažment. - M .: Infra - M, 2008 - 156s

Tagirbeková K.D. Organizácia činnosti komerčnej banky / K.D. Tagirbekov. M.: Celý svet. - 2008. - 674s

21. Fedorov N.A. Investičné nástroje komerčných bánk / N.A. Fedorov. M .: Trh DS. - 2004 r - 185s

22. Sharp, W. Investments / W. Sharp. - M .: Infra-Mu - 2005. - 895s

23. Yankovsky K.P. Organizácia investičnej a inovačnej činnosti: asistent / K.P. Yankovsky. SPb: Peter. - 2008 r - s. 401c


Dodatok 1


Baby 1: Proces formovania investičnej politiky banky


Doučovanie

Potrebujete pomoc s pomocou, či ste to vy?

Naši lektori budú konzultovať alebo poskytovať služby doučovania tém.
Právo na aplikáciu od tých, ktorých vymenovali priamo tí, aby sa dozvedeli o možnosti poradiť sa.